Die ganze Welt in einem ETF
Marketingmitteilung
In der globalisierten Welt, in der wir leben, besitzen Sie vielleicht ein Smartphone (entwickelt von einem amerikanischen Unternehmen) mit Zinkkomponenten (abgebaut in Südafrika), das Sie in der Mittelkonsole Ihres Hybrid-Autos (produziert in Japan) ablegen, mit dem Sie zu einer Tankstelle fahren (die einem britischen Unternehmen gehört) und Benzin tanken (das aus den Vereinigten Arabischen Emiraten stammt).
Wenn die Aktien all dieser Unternehmen an lokalen oder internationalen Börsen notiert sind, dann gehören sie automatisch auch zum Anlageuniversum globaler Aktien. Und mit einem globalen Aktien-ETF können Sie in nur einer einzigen Transaktion in jedes dieser Unternehmen aus Industrie- und Schwellenländern investieren.
Zwar bieten Aktien Renditepotenzial, jedoch ist jede Anlage mit Risiken behaftet. Zudem gelten Aktien in der Regel als riskanter als viele andere Anlagen oder Barmittel. Dennoch sprechen mehrere Gründe für ein Investment in globale Aktien.
Mit Aktienbeteiligungen können Anleger das Wachstumspotenzial von Unternehmen aus aller Welt ausschöpfen und mit der Zahl der Aktien in ihrem Portfolio nimmt auch die Streuung (Diversifikation) zu. Diversifikation garantiert jedoch keine Gewinne und keinen Schutz vor Verlusten.
Ein breit aufgestelltes Aktienportfolio reduziert das Risiko durch Kursverluste in einzelnen Branchen, wenn zum Beispiel der Technologiesektor durch ein schwieriges Marktumfeld unter Druck gerät. Die Streuung des Anlagevermögens auf verschiedene Länder oder Regionen, zum Beispiel durch Beteiligungen an Unternehmen sowohl aus Industrie- als auch aus Schwellenländern, kann ein Portfolio robuster machen, denn sie reduziert das sogenannte Konzentrationsrisiko, also das Risiko durch länder- oder branchenspezifische wirtschaftliche und politische Ereignisse, die sich sowohl positiv als auch negativ auf eine Anlage auswirken können.
Warum Anleger nicht nur „zu Hause“ investieren sollten
Dass viele Anleger am liebsten in Unternehmen ihres eigenen Landes investieren, ist durchaus verständlich.1 Diese Unternehmen sind ihnen wahrscheinlich vertrauter, und vielleicht gibt ihnen der Eindruck, das eigene Land besser zu kennen, ein Gefühl von Sicherheit. Gleichwohl ist eine Strategie, die sich auf einen einzelnen Markt beschränkt, mit Risiken verbunden – darunter eben jenes Konzentrationsrisiko.
Zudem kommt es immer wieder vor, dass einzelne Märkte von bestimmten Sektoren dominiert werden. In Großbritannien beispielsweise gehören viele der größten Unternehmen zum Energie- oder Finanzsektor, weshalb diese Sektoren in einem Portfolio, das überwiegend aus britischen Aktien besteht, besonders stark gewichtet sind.
Auf langfristige Ergebnisse kommt es an
Untersuchungen bestätigen, dass Aktien langfristig tendenziell höhere Renditen abwerfen als Barmittel oder andere Vermögenswerte, zum Beispiel Anleihen.2 Da sich Unternehmen zu unterschiedlichen Zeiten unterschiedlich entwickeln, sollte eine breite Streuung die Renditevolatilität reduzieren. Kurz- und mittelfristig sollte ein diversifiziertes Portfolio also weniger stark im Wert schwanken als ein konzentriertes Portfolio.
Globale Aktien sind für einen langfristigen Anlagehorizont besser geeignet, denn über kürzere Zeiträume schwanken Aktien stärker und können im Wert fallen. Wer kurzfristig Aktien verkaufen muss, um an Bargeld zu kommen, muss daher unter Umständen mit Kapitalverlusten rechnen. Langfristig sind die Renditen von Aktien dagegen wesentlich berechenbarer, wie die nachstehende Grafik deutlich macht.
Die Grafik zeigt die jährlichen Renditen des MSCI World Index für Aktien aus Industrieländern der letzten 50 Jahre. Wie man sieht, liegen die Renditen einzelner Jahre zum Teil deutlich über oder unter dem langfristigen Durchschnitt. Betrachtet man dagegen längere Zeiträume, sind sie deutlich gleichmäßiger.
MSCI World – Langfristige Wertentwicklung (in % annualisiert)
Wertentwicklung der Gesamtrendite in USD. Quelle: Bloomberg, Amundi. Daten zum 20. Februar 2024.
Wie Anleger in die globalen Aktienmärkte investieren können
Mit einem Fonds können Anleger einfach in ein globales Aktienportfolio investieren. Besonders kostengünstig gelingt dies mit einem ETF, der einen bestimmten Aktienindex abbildet. Allerdings sollten Sie darüber nachdenken, welcher Index oder welche Indizes zu Ihren persönlichen Bedürfnissen und zu Ihrer individuellen Risikoneigung passen.
Alternativ können Anleger mehrere Hundert Aktien einzeln kaufen, was jedoch nicht nur mühsam wäre, sondern wahrscheinlich auch erhebliche Handels- und Devisenkosten nach sich ziehen würde.
Amundi bietet kostengünstige „Welt-ETFs“ an, mit denen Sie in große und mittelgroße Unternehmen in den USA, in Europa und in Japan, aber auch in Schwellenländern wie Brasilien, Indonesien und Mexiko investieren können. Für verantwortungsbewusste Anleger könnten Welt-ETFs, die ESG-Strategien verfolgen, interessant sein. Sie erfüllen bestimmte Nachhaltigkeitskriterien, unter anderem schließen sie Unternehmen aus, die Tabak, Kraftwerkskohle oder Rüstungsgüter herstellen.
Dies ist Marketingmaterial. Bitte lesen Sie den Prospekt des jeweiligen OGAW sowie das Basisinformationsblatt (KID), bevor Sie eine endgültige Anlageentscheidung treffen.KAPITALVERLUSTRISIKO: IHR KAPITAL IST IN VOLLEM UMFANG GEFÄHRDET. SIE ERHALTEN MÖGLICHERWEISE NICHT DEN URSPRÜNGLICH INVESTIERTEN BETRAG ZURÜCK.
ETF Name*
ISIN/WKN
Nachbildungsart
Verwaltungsgebühren**
Amundi MSCI World UCITS ETF Acc
IE000BI8OT95 / ETF146
Direkt replizierend
0,12%
Amundi Prime All Country World UCITS ETF
IE0003XJA0J9 / ETF151
0,07%
Amundi MSCI World ESG Climate Net Zero Ambition CTB UCITS ETF Acc
IE0001GSQ2O9 / ETF142
0,20%
*ETFs sind passiv verwaltete, indexnachbildende Instrumente. Ihr Risikoprofil ähnelt dem einer direkten Anlage in zugrunde liegenden Index. Die Indizes sind geistiges Eigentum des Index-Sponsors und für bestimmte Verwendungen lizenziert worden. Eine umfassende Beschreibung der Fondsbedingungen und der dazugehörigen Risiken ist dem jeweiligen Verkaufsprospekt und dem Basisinformationsblatt (KID) zu entnehmen, die ebenso wie die Jahres- und Halbjahresberichte in Papierform kostenlos bei der Vertriebsstelle der Fonds, Amundi Deutschland, Taunusanlage 18, 60325 Frankfurt am Main, sowie unter www.amundiETF.de erhältlich sind.**Die Verwaltungsgebühren enthalten neben den Kosten für das Fondsmanagement auch andere Verwaltungs- bzw. operative Kosten des Fonds. Weitere Informationen zu den Kosten, die durch eine Anlage in den Fonds entstehen, finden Sie in dessen Basisinformationsblatt (Key Information Document, KID).
1 https://www.investorschronicle.co.uk/news/2022/05/16/how-harmful-is-home-country-bias/ 2 Quelle: Amundi ETF Weekly Pulse – Diversify with all-country equity exposure, 23. Februar 2024.
